En inglés: Exposure At Default (EAD)
Qué es’Exposición por defecto (EAD)’
La exposición al producirse el incumplimiento (EAD) es el valor total al que está expuesto un banco en el momento del incumplimiento de un préstamo. Utilizando el enfoque basado en calificaciones internas (IRB), las instituciones financieras calculan su riesgo. Los bancos suelen utilizar modelos internos de gestión de riesgos por defecto para estimar los respectivos sistemas de EAD. Fuera del sector bancario, la EAD se conoce como exposición crediticia.
DESGLOSE ‘Exposición por defecto (EAD)’
EAD es la cantidad pronosticada de pérdida a la que un banco puede estar expuesto cuando un deudor incumple con un préstamo. Los bancos a menudo calculan un valor de EAD para cada préstamo y luego utilizan estas cifras para determinar su riesgo general de incumplimiento. EAD es un número adinámico, que cambia cuando el prestatario paga al prestamista.
Existen dos métodos diferentes para determinar la exposición en caso de incumplimiento. Los reguladores utilizan el primer método, que se denomina «basado en calificaciones internas de la fundación» (F-IRB), mientras que el segundo método, denominado «basado en calificaciones internas avanzadas» (A-IRB), es más flexible y utilizado por las instituciones bancarias. Los bancos deben revelar su exposición al riesgo. El banco basará esta cifra en datos y análisis internos, como las características del prestatario y el tipo de producto. La exposición en el momento del impago, junto con la severidad y la probabilidad de impago, se utiliza para calcular el capital en riesgo de crédito de las entidades financieras.
Probabilidad de incumplimiento y pérdida en caso de incumplimiento
El análisis de la probabilidad de incumplimiento (PD) es un método utilizado por las entidades de mayor tamaño para calcular su pérdida esperada. Se asigna una PD a cada medida de riesgo y representa como porcentaje la probabilidad de incumplimiento. La PD se mide típicamente evaluando los préstamos vencidos. La PD se calcula típicamente ejecutando un análisis de migración de préstamos con calificaciones similares. El cálculo es para un período de tiempo específico y mide el porcentaje de préstamos que incumplen. La PD se asigna entonces al nivel de riesgo, y cada nivel de riesgo tiene un porcentaje de PD.
La pérdida en caso de impago (LGD), única en el sector o segmento bancario, mide la pérdida esperada y se muestra en forma de porcentaje. La severidad representa la cantidad no recuperada por el prestamista después de vender el activo subyacente en caso de que el prestatario incumpla con su obligación de pago. Una pérdida inexacta en caso de incumplimiento también puede deberse a que el segmento es estadísticamente pequeño. IndustryLGDs suelen estar disponibles a través de terceros prestamistas.
Además, los números de PD y LGD suelen ser válidos a lo largo de un ciclo económico. Sin embargo, los prestamistas reevaluarán con cambios en el mercado o en la composición de la cartera. Los cambios que pueden desencadenar la revalorización incluyen la recuperación económica, la recesión y las fusiones.
El banco puede calcular su pérdida esperada multiplicando la variable, la exposición al incumplimiento (EAD), con la probabilidad de incumplimiento (PD), y la pérdida en caso de incumplimiento (LGD)E (EAD x PD x LGD = pérdida esperada).
Por qué es importante la exposición al valor predeterminado
En respuesta a la crisis crediticia de 2007-2008, el sector bancario adoptó reglamentos internacionales para reducir su exposición al incumplimiento. El objetivo del Comité de Supervisión Bancaria de Basilea es mejorar la prohibición